Le Forex est le marché le plus liquide au monde et le plus volumineux après celui de la dette. Le nombre d’investisseurs sur Forex est estimé à 20 500 en France et a progressé de 32% en 2013 par rapport à 2012. Ce marché est cependant extrêmement volatil et peut s’avérer très risqué pour les traders débutants. Alors que l’appât du gain et la peur de perdre font partie intégrante du trading, la psychologie du trader est une notion essentielle à intégrer avant de négocier sur ce marché.
Maîtriser ses émotions
La carrière des traders professionnels est relativement courte dû au stress auquel ils sont soumis quotidiennement. Négocier sur les marchés financiers requière une grande réactivité pour traiter les informations le plus rapidement possible mais aussi de grandes qualités psychologiques. Afin de gérer son stress, le trader doit faire preuve de rigueur et se soumettre à un entrainement intensif. Il lui est recommandé d’analyser méthodologiquement ses erreurs afin de les comprendre et de s’améliorer.
L’émotion altère la connaissance et le raisonnement du trader et peut interférer dans le processus décisionnel. Un trader ne réagit pas de la même façon lorsqu’il est en dehors du marché et lorsqu’il y est entré. Un phénomène psychologique lié aux émotions que l’on nomme le biais émotionnel se produit. La rationalité du trader est perturbée et le trader se trouve dans des états émotionnels différents avant, pendant et après le trade.
Etablir un système de trading
La méthodologie reste la clé pour contrôler ses émotions. Le trader doit établir un corpus de règles objectif qui va définir et structurer l’activité de trading. Ces règles doivent être logiques, rationnelles, cohérentes et être régies par le bon sens et non ses émotions. Elles peuvent reposer sur une analyse graphique et un money management. Ces règles sont indispensables à la longévité du trader, le plus difficile étant de les respecter.
Parmi ces règles nous retrouvons la gestion du risque avec les stop-loss mais aussi le ratio gain/perte, l’espérance mathématique de gain ou l’optimal-f. Il est également recommandé au trader de définir son aversion au risque et le montant de l’épargne à mobiliser. Il doit également déterminer la fraction maximum du capital qu’il est possible de risquer et la perte maximum par trade. D’autres règles peuvent être établies comme de ne pas laisser courir ses pertes et de commencer petit. De nombreux courtiers de trading en ligne offrent des mini-contrats sur le Forex.
Apprendre à gérer ses émotions et à maîtriser les différents biais cognitifs, tels que l’aversion au risque ou l’excès de confiance, est le premier pas vers le succès constant du trader. La négociation sur Forex reste toutefois destinée à une clientèle avertie car elle présente un risque élevé et peut aboutir à des pertes excédant l’investissement initial. Il est recommandé d’être bien informé avant de négocier sur ce marché et d’avoir pris pleinement conscience des risques inhérents à ce type d’opérations.